Rok 2018 nebyl pro tuzemské fondové investory nijak úspěšný. Největší propady nastaly v posledním měsíci, slabší koruna však českému investorovi mírně pomohla


28. 01. 2019  08:54          komentáře (0)

Příčinou propadů bylo zejména zvýšení celkové nervozity a obav o vývoj globální ekonomiky, svoji roli však sehrály i centrální banky a agresivní protekcionistická zahraniční politika v podání prezidenta Spojených Států Donalda Trumpa.

Rok 2018 nebyl pro tuzemské fondové investory nijak úspěšný. Největší propady nastaly v posledním měsíci, slabší koruna však českému investorovi mírně pomohla




Graf: Vývoj Indexu českého investora (CII750) od za rok 2018

graf1

Zdroj: CII750, Swiss Life Select a Thomson Reuters

„Rok 2018 byl zajímavý tím, že se sešlo hned několik negativních faktorů naráz, což mělo za následek pokles všech hlavních tříd aktiv. Z tohoto pohledu věříme, že rok 2019 bude lepší, zatím tomu vše nasvědčuje.“ vysvětluje Michael Holec, hlavní analytik poradenské společnosti Swiss Life Select.

Akcioví investoři investující do akciových podílových fondů zažili neblahé čtvrtletí. Index CII750 upsal za čtvrté čtvrtletí 10,09 %, od začátku roku poté akciová složka indexu ztratila 9,12 %. Konzervativní investoři, kteří svěřili svůj majetek dluhopisovým fondům, jsou také ve ztrátě. Index CII750 za uplynulé čtvrtletí zaznamenal nepatrnou ztrátu na své dluhopisové složce ve výši -0,01 %, od začátku roku pak ztráta činí 1,31 %.

„Zůstáváme však pozitivní, ale ostražití. Prostor pro růst na trzích v této fázi pozdní konjunktury stále existuje, investoři si však musí být vědomi vyšší nejistoty, která na trzích panuje. Pro klienty, kterým dobíhá investiční horizont, doporučujeme zásadní zkonzervativňování portfolií.“ doplňuje Michael Holec.

V zisku byly pouze některé fondy, například fondy zaměřené na zdravotnictví nebo určité segmenty dluhopisů. Nejúspěšnějším fondem indexu CII 750 se v uplynulém čtvrtletí stal fond Conseq Invest Dluhopisů Nové Evropy s úctyhodným korunovým výnosem 10,28 %, následovaný fondem BlackRock World Gold zaměřeným na zlato, kterému se všeobecně v dobách nejistoty a recese také daří. Od začátku roku se pak nejvíce zhodnotily investice do zdravotnického sektoru, což potvrdil fond BlackRock World Healthscience, který vynesl 11,18 % a vyhrál tak výkonnostní souboj o pomyslné první místo fondů prodejných v České Republice.

Nejhůře se naopak ve čtvrtém čtvrtletí dařilo především energiím a globálně zaměřeným fondům, fond Schroder Global Energy pak ztratil nejvíce; a to 30,62 %. Nedařilo se ani rozvojovým trhům – v roce 2018 byl pak nejhorším fondem fond EVOLUTION Emerging Dynamic, který se právě na rozvojové trhy zaměřuje, tento fond odepsal 27,27 %.



Rok 2018 nebyl pro tuzemské fondové investory nijak úspěšný. Největší propady nastaly v posledním měsíci, slabší koruna však českému investorovi mírně pomohla

Diskutovat (0)


Bankám jsme v tomto roce na poplatcích již celkem zaplatili

12589630672

Certifikovaný kalkulátor poplatků

Jednoduše si vypočítejte své bankovní poplatky

Kalkulátor

Číslo týdne

300


ČÍSLO TÝDNE - 300 právě tolik miliard korun odeslaly tuzemské společnosti svým zahraničním vlastníkům ve formě dividend. Většina zisku těchto firem tak skončila v zahraničí.


Kurzovní lístek Citfin

Země Měna Deviza střed
Kurz EUR Euro 1 EUR 25,3060
Kurz USD Americký dolar 1 USD 23,4400
Kurz PLN Złoty 1 PLN 5,8760
Kurz GBP Libra šterlinků 1 GBP 29,5935
Kurz CHF Švýcarský frank 1 CHF 26,0060
Kurz HUF Forint 100 HUF 6,4250
Kurz RON Rumunské nové leu 1 RON 5,0918
Poradna


Komplexní a objektivní hodnocení bank působících na českém trhu. Hodnotit můžete také Vy! Více